Сергей Холзаков

Искру подбросил аналитик Уолл-стрит, пронюхавший в предварительных результатах компании признаки жизни. В пустыне цифровых стримеров это похоже на оазис.

После разочаровывающего первого квартала, когда маркетинговые расходы и тарифные баталии заставили всех задуматься о конце света, LendingClub, которая в основном занимается рефинансированием кредитных карт, вдруг выстрелила. EPS составил $0.33 при выручке $248.5 млн. Стандартные ожидания — $0.15 и $227.5 млн. Понятно, что аналитики сейчас в шоке, как будто их только что выкинули из автобуса на трассе.

Новый CEO Лип-Бу Тан проводит реформы с энтузиазмом, достойным капитана, затопляющего собственный корабль ради спасения экипажа. Уволено 15% сотрудников, бизнес по производству сетевых чипов выделен в отдельную компанию, а устаревшее оборудование списано с такой же скоростью, с какой выкидывают старые носки после открытия новой пары. Всё это — часть стратегии, направленной на фокусировку на AI, x86-процессорах и производстве 18A-чипов. Как будто Intel решил, что лучший способ выиграть гонку — это сначала разобрать свой автомобиль на запчасти и собрать его заново, но уже с плазменным двигателем.

Настроения — вот что на первом плане в жизни акций, и это словно великая стихия, что приносит и расцвет, и зиму в одном мгновении. Пройдя год, мы видим, как волны меняют направление: от надежд до разочарований. И компания Birkenstock, безусловно, стала жертвой этих порывистых изменений.

Платформа Etsy, некогда цветущий сад цифровой торговли, сейчас пребывает в состоянии метаморфозы, когда пчелы (активные покупатели) и цветы (продавцы) уменьшаются. Объем продаж упал на 4,8%, а количество активных покупателей сократилось на 3,4% до 93,3 млн, а продавцов — на 7,8% до 8,1 млн. Однако, как в сказке, где даже муха может открыть дверь, Etsy нашла два ключа: повышение доли выручки (24% против 22%) и рост Depop, где мода шепчет на ухо цифрам в $249,6 млн. Это как если бы старый дуб начал выпускать новые побеги, хотя корни все еще засыхают.

Акции взлетели более чем на 700%, и вот, дело закончено. Но в этом году о нем почти забыли, как о забытом друге, который не обращает на себя внимания, когда между вами возникают другие интересы. Тем не менее, нужно зрительно помнить, что рекламный бизнес AppLovin стал настоящим двигателем прибыли.

К счастью, есть лайфхак для ленивых инвесторов (или тех, кто ценит свой психофон — да, это термин, означающий звуковой фон ваших ночных кошмаров от выбора акций). ETF Dan Ives Wedbush AI Revolution ETF (IVES) — это как подписка на журнал «Все про ИИ», только вместо статей — портфель из 30 компаний. Правда, редактор этого журнала — аналитик Дэн Айвес, который, судя по фото, носит галстуки ярче, чем неоновые вывески в Токио.

Некоторые гиганты, вроде Нивидии или Майкрософт, уже выросли до размеров мифических существ. Но не все звёзды начинают как созвездия. Вот две акции, которые, возможно, ещё не нашли свой голос, но уже готовы взорваться.

Компания Quantum Computing Inc. (QUBT), несмотря на своё имя, не является типичным участником квантовой гонки. Её путь — это игра с фотонами, частицами света, которые, как волшебные нити, сплетаются в сети высокой производительности. Цель? Создать будущее, где вычисления станут тише, быстрее и доступнее. Но будущее — это всегда отложенная надежда.