В последние два года тема искусственного интеллекта (AI) стала двигателем невероятных вверхостремительных движений на фондовом рынке, вознося индекс S&P 500 на недосягаемые высоты. Инвесторы с восторгом приобретают акции компаний, работающих в сфере AI, стремясь воспользоваться тем, что может стать рынком стоимостью в триллион долларов.
Среди ведущих фигур этого бума стоит отметить миллиардеров, подобных Филиппу Лаффону из Coatue Management, чьи шаги представляют собой реальную предметность увлекательных пересечений рынков и человеческой психологии. Некоторые из этих решений могут стать источником вдохновения для нас, кто нередко теряется в лабиринте возможностей, которые предлагает этот многогранный мир инвестиций. Но прежде чем слепо следовать примеру таких титанов, как Лаффон, стоит рассмотреть свои собственные стратегии и уровень комфорта с риском. Нельзя забывать, что каждое действие может оказать влияние не только на портфель, но и на душу инвестора.
Нужна вдумчивая аналитика макроэкономики? Подписывайся на канал ТопМоб, чтобы не пропустить разворот рынка!
Подписаться сейчас!Погрузимся в решения, которые принял Лаффон во втором квартале этого года. Он решился избавиться от всех акций Super Micro Computer (SMCI) и направить средства в четыре мощнейшие компании, связанные с AI. Остановимся на этом разборе с должной тщательностью.
Лаффон известен как один из «Тигрят», бывших сотрудников Tiger Management, одного из первых хедж-фондов, получивших автономию в управлении капиталом. Сегодня его фонд Coatue Management, в инвестиционном портфеле которого преобладают акции технологических компаний, управляет активами более 35 миллиардов долларов. Каждый шаг его торговли становится предметом строгого отчета перед Комиссией по ценным бумагам и биржам, что предоставляет нам несомненно полезное окно в мир финансового искусства.
И вот, каким образом поступил миллиардер во втором квартале:
- Полностью продал свои актии Supermicro, что составило 8,866,735 акций и 1.3% портфеля.
- Открыл новую позицию в Oracle (ORCL), приобретя 3,857,262 акции, что равняется 2.4% портфеля.
- Увеличил свои инвестиции в Nvidia (NVDA) на 34%, теперь обладая 11,488,529 акциями, что соответствует 5% всего портфеля.
- Увеличил свою позицию в CoreWeave (CRWV) на 23%, доведя её до 17,797,573 акций, что составляет 8% портфеля.
- Повысил инвестиции в Broadcom (AVGO) на 58% до 5,647,507 акций, что составляет 4.3% портфеля.
Строительство инфраструктуры AI
Причины вложений Лаффона остаются в тени, но его выбор явно указывает на направление, которым движутся самые мощные игроки, способные извлечь выгоду из развивающейся инфраструктуры AI. Nvidia, ведущий проектировщик чипов, ожидает, что затраты на AI инфраструктуру могут достичь от 3 до 4 триллионов долларов к концу десятилетия, поскольку предприятия стремятся обустроить потребности в AI-емкости.
Направляя свою волю к будущему, Nvidia явно предвосхищает рост доходов, её графические процессоры (GPU) обеспечивают критически важные задачи AI. Broadcom же, как производитель специализированных ускорителей и сетевого оборудования, связывающего AI узлы в центрах обработки данных, несомненно, займёт важное место в этой новой стадии AI-бума. Oracle и CoreWeave, как облачные провайдеры, уже испытывают резкий рост спроса на мощности, и эта тенденция, вероятно, продолжится.
CoreWeave, хоть и единственная среди своих соперников, что пока не приносит прибыли, не вызывает удивления, будучи молодым предприятием, находящимся на ранних этапах своей инвестиционной истории. Лаффон, погрузившись в CoreWeave, сделал её своей крупнейшей позицией, но это может быть не лучший выбор для каждого инвестора. Если вы более осторожны, вероятно, имеет смысл подождать, наблюдая за акциями CoreWeave, и, возможно, предпочесть другого надёжного игрока из упомянутых.
Проблемы и восстановление Supermicro
А как же Supermicro? Этот миллиардер выбрал путь к отступлению. Прошлый год был непростым для компании, когда возникли вопросы касаемо её бухгалтерии, но все недоразумения были разрешены, а серверы и решения для установки стоек снова могут вспыхнуть, как метеоры, на фоне растущего спроса на AI. Однако, компании необходимо время, чтобы убедить инвесторов в своих возможностях после недавних разочарований. Тарифы и задержки в признании доходов от крупных клиентов сильно выбили её из колеи. Лаффон решительно выбрал не сопереживать Supermicro в его пути к потенциальному восстановлению, и, быть может, в этом решении отразилось не только стремление к прибыли, но и глубокая, философская установка осторожного инвестора.
Как я упоминал ранее, ваша собственная инвестиционная позиция должна предопределять ваши выборы на финансовом рынке. Шаги Лаффона, безусловно, вызывают размышления, волнующие умы тех, кто стремится понять эту сложную игру.
🤔
Смотрите также
- Озон Фармацевтика акции прогноз. Цена OZPH
- Прогноз нефти
- Серебро прогноз
- ЛУКОЙЛ акции прогноз. Цена LKOH
- Корпоративный Центр Икс 5 акции прогноз. Цена X5
- ЕвроТранс акции прогноз. Цена EUTR
- Полюс акции прогноз. Цена PLZL
- Золото прогноз
- Норникель акции прогноз. Цена GMKN
- Объединенная авиастроительная корпорация акции прогноз. Цена UNAC
2025-10-08 11:27