Биткоин испытывает трудности ниже 112 тысяч долларов на фоне спекуляций о снижении процентной ставки Федеральной резервной системой и шокирующего отчета о занятости.

Markets

Что нужно знать:

В этой статье

За последние 24 часа кажется, что вокруг появилось много неблагоприятных новостей. Разочаровывающий отчет о занятости в США, опубликованный в пятницу, заставил многих ожидать более существенного снижения процентных ставок Федеральной резервной системой, но похоже, что первая в мире криптовалюта идет против тенденции.

Несмотря на прогнозы роста, обусловленные ожиданиями более мягкой денежно-кредитной политики, основная цифровая валюта все еще испытывает трудности с преодолением отметки в 112 000 долларов. Отсутствие движения указывает на возможное дальнейшее падение цены.

Шок от отчета о некоммерческих организациях

В августе соискатели столкнулись со сложной ситуацией на рынке труда, поскольку количество новых рабочих мест вне сельского хозяйства увеличилось всего на 22 000 – значительно меньше ожидаемых 75 000, по данным Dow Jones. Более того, отчет скорректировал совокупный рост рабочих мест за июнь и июль на 21 000 рабочих мест в сторону понижения, при этом пересмотр данных за июнь показал общий спад на 13 000 рабочих мест.

В девяти различных сферах, таких как производство, строительство, розничная торговля и профессиональная деятельность, наблюдалось снижение занятости, но в секторе здравоохранения и индустрии досуга и гостеприимства зафиксирован рост.

Если говорить проще, письмо Кобесси сочло последний отчет о занятости совершенно озадачивающим. Информационный бюллетень предположил, что значительное сокращение в предыдущих отчетах указывает на неисправную систему и намекает на то, что рынок труда приближается к состоянию рецессии.

Основываясь на последних данных о занятости, ожидание снижения процентной ставки Федеральной резервной системой на их заседании 17 сентября достигло 100%, а вероятность снижения на 0,5% возросла до 12%. Кроме того, увеличилась и возможность дальнейших снижений в ноябре и декабре, что привело к снижению доходности казначейских облигаций.

Ожидаемые изменения в предыдущей статистике занятости, которые должно объявить Бюро трудовой статистики (BLS) во вторник, вероятно, усилят аргументы в пользу снижения процентных ставок. Эти пересмотры могут указывать на более медленный рост рабочих мест в начале года, при этом некоторые аналитики предполагают, что до 1 миллиона рабочих мест могут быть пересмотрены в сторону уменьшения. Об этом говорится в обзоре рынка, предоставленном Марком Чендлером, управляющим директором и главным рыночным стратегом Bannockburn Global Forex.

Двойная вершина для BTC сохраняется; волатильность доходности казначейских облигаций может возрасти.

Первоначально, стоимость первой криптовалюты выросла из-за оптимизма относительно возможного снижения процентной ставки Федеральной резервной системой и снижения доходности, достигнув пика примерно в 113 300 долларов. Однако этот восходящий тренд оказался недолговечным, поскольку цены впоследствии упали ниже 111 982 долларов — уровня, представляющего линию шеи двойного максимума в терминах технического анализа.

Если мы не сможем восстановить этот уровень, это подчеркнет пробой конца августа, подтверждая негативную тенденцию. Это означает, что возможность падения цен следует учитывать с осторожностью. Когда цены опускаются ниже облака Ишимоку, это усиливает медвежьи прогнозы, как отметил Брент Доннелли, президент Spectra Markets, в обзоре рынка.

Поддержка обнаружена примерно на уровне $101 700, совпадающем со 200-дневной простой скользящей средней (SMA). Недавное падение двойной вершины в биткоине напоминает ситуацию, произошедшую в феврале этого года, что спровоцировало значительное снижение в течение нескольких недель, снизив цены до уровня $75 000.

Двойная вершина — это медвежья фигура технического анализа, которая сигнализирует о потенциальном развороте после того, как стоимость актива росла. Она формируется, когда цена достигает наивысшей точки (первый пик), затем падает до уровня поддержки, известного как линия шеи. Цена снова поднимается, но не может превысить первоначальный максимум, создавая второй пик примерно на том же уровне. Фигура считается завершенной, когда цена опускается ниже линии шеи, что указывает на то, что предыдущий восходящий тренд может замедляться и может начаться нисходящий тренд.

Доходность казначейских облигаций может стать нестабильной.

Недавний пробой двойной вершины указывает на пессимистичный технологический прогноз, и эта точка зрения может быть усилена ростом волатильности доходности казначейских облигаций. Такая волатильность обычно связана с ужесточением финансовой политики.

Волатильность может возрасти в ближайшие несколько дней, поскольку ожидаемое снижение процентных ставок Федеральной резервной системой может первоначально привести к снижению доходности по 10-летним облигациям, что было бы благоприятной ситуацией для биткоина и рискованных активов. Однако стоит отметить, что любое потенциальное снижение может быть кратковременным, возможно, даже быстро обратимым, подобно тому, что произошло в конце 2024 года.

В течение последнего квартала 2024 года, с сентября по декабрь, произошло неожиданное событие: доходность по 10-летним облигациям выросла, несмотря на снижение процентных ставок Федеральным резервом в этот период. Этот рост доходности контрастировал с падением, наблюдавшимся до сентября. Самый низкий уровень доходности по 10-летним облигациям был достигнут на отметке 3,6% примерно в середине сентября 2024 года, и она продолжала расти, достигнув 4,80% к середине января того же года.

Несмотря на заметно ослабленный рынок труда по сравнению с прошлым годом, инфляция выросла, а государственные расходы остаются высокими. Следовательно, существует большая вероятность того, что процентные ставки могут вырасти после сентябрьского снижения.

Причины роста доходности по 10-летним облигациям с сентября по декабрь 2024 года могут быть различными, однако важно отметить, что наблюдалась фундаментальная устойчивость макроэкономической ситуации, сохраняющаяся инфляция и многочисленные дискуссии о потенциальных будущих фискальных расходах, представляющих среднесрочный риск. В этот раз экономические опасения более выражены. Смягчают ситуацию продолжающиеся фискальные неопределенности и значительно отличающийся инфляционный сценарий. Так считают аналитики ING в своем общении с клиентами.

Данные по индексу потребительских цен за август будут опубликованы на следующей неделе.

В сентябре, когда Федеральная резервная система снизила процентные ставки, индекс потребительских цен в США был значительно ниже 3%. С тех пор он постепенно вырос и достиг 3%. Более того, ожидается, что предстоящие данные по ИПЦ за август предоставят дополнительную информацию, указывающую на то, что инфляция может сохраняться.

Согласно прогнозам Wells Fargo, ожидается, что базовый индекс потребительских цен (ИПЦ) может вырасти на 0,3%. Это сохранит годовой показатель на уровне 3,1%. В помесячном исчислении прогнозируется увеличение общего ИПЦ на 0,3%, а годовой темп роста, как ожидается, составит 2,9%.

Смотрите также

• Озон Фармацевтика акции прогноз. Цена OZPH

• Прогноз нефти

• Татнефть акции прогноз. Цена TATN

• СПБ Биржа акции прогноз. Цена SPBE

• Группа Аренадата акции прогноз. Цена DATA

• ЛУКОЙЛ акции прогноз. Цена LKOH

• Серебро прогноз

• IVA Technologies акции прогноз. Цена IVAT

• Корпоративный Центр Икс 5 акции прогноз. Цена X5

• Объединенная авиастроительная корпорация акции прогноз. Цена UNAC

2025-09-06 21:35