Сергей Холзаков

Я, как и все остальные, недооценила, насколько сильно оценка Microsoft основывалась на истории, а не на графике. Мы, похоже, заранее заложили в цену безболезненный рост прибыли от искусственного интеллекта. А получили… гонку вооружений, если говорить откровенно. И это еще мягко сказано. Вложились в AI, а получили кучу расходов.

К десяти пятьдесят шесть утра по восточному времени, рост немного сгладился, но все еще был плюс один процент с чем-то. Это как надеяться, что твоя шутка хоть кого-то рассмешит. Не всегда получается, но иногда – и этого достаточно, чтобы продолжить.

Однако, времена меняются, и мы наблюдаем появление нового поколения компаний, стремящихся стереть границы между военной промышленностью и технологическими инновациями. Swarmer, специализирующаяся на искусственном интеллекте и беспилотных летательных аппаратах, кажется, вполне соответствует этому описанию.

Попробуем разобраться в этом хаосе, пока рынок не сошел с ума окончательно. И заодно прикинем, стоит ли сейчас вкладываться в акции ExxonMobil. Поверьте, здесь пахнет не только газом, но и неплохой прибылью… если, конечно, вы не боитесь риска.

Nvidia вложила два миллиарда долларов в Marvell. Два! Я вот думаю, на что они это потратят. На кофе для сотрудников? Шучу, конечно. На самом деле, цель проста: сделать так, чтобы клиенты могли использовать чипы Marvell, не отказываясь от инфраструктуры Nvidia. То есть, расширить свою экосистему. Умный ход, надо признать. Для Nvidia это новые возможности, для Marvell – совместимость с дата-центрами Nvidia. Все довольны. Ну, почти все. Я вот, например, все еще думаю, не слишком ли это предсказуемо.

И все же, среди этого шума и движения, есть компании, которые движутся своим путем, словно реки, прокладывающие себе путь сквозь скалы. Они не кричат о себе, не привлекают всеобщего внимания, но именно в этой скромности и кроется их сила. Мы обратим свой взор на двух игроков этого рынка, чьи дивиденды могут стать тихой гаванью для вашего портфеля. Итак, позвольте представить вам Enterprise Products Partners (EPD 3.17%) и NextEra Energy (NEE +0.83%).

И вот, недавно случилось событие, которое, как говорят в народе, «сдвинуло с места». Пентагон, да-да, тот самый Пентагон, официально признал систему «Maven» от «Палантир» программой, находящейся на вооружении. «Maven», видите ли, это искусственный интеллект, который собирает данные отовсюду: с дронов, из разведывательных донесений, со спутников и прочих источников. Цель? Выявить потенциальные угрозы и помочь военным принимать решения. Звучит как сюжет для фантастического романа, не правда ли?

Meta Platforms – это не просто компания, а целая империя веб-сайтов и приложений: Facebook, Messenger, WhatsApp, Instagram… Настолько много всего, что даже мне, человеку, который, как вы знаете, разбирается в финансах, иногда сложно уследить за всеми этими названиями. На сегодняшний день компания обслуживает 3,58 миллиарда активных пользователей в день. Это, знаете ли, больше, чем население Земли, если не считать тех, кто не пользуется интернетом. Масштаб, как говорится, впечатляет. И этот масштаб создает мощный барьер для конкурентов. Эффект сети, знаете ли, штука серьезная. А еще Meta Platforms – один из лидеров в сфере цифровой рекламы, где и зарабатывает основную часть своих доходов. Годами компания улучшала вовлеченность пользователей в своих приложениях, добавляя новые интерактивные функции, и, в последнее время, благодаря алгоритмам, основанным на искусственном интеллекте. Подумайте только, как далеко мы продвинулись.

И среди этого бурного роста есть компании, которые, даже после впечатляющего взлета, все еще выглядят перспективно. Речь идет о Nvidia (NVDA +5.56%) и Iren (IREN +8.32%). Не буду вдаваться в сложные технические детали (я, признаться, не инженер), но постараюсь объяснить, почему эти акции могут еще подрасти в ближайшие пять лет.