Срок действия опционов на сумму более 2,6 миллиарда долларов истекает сегодня: что это значит для Биткойна и Эфириума

Как опытный аналитик с опытом работы в области традиционных финансов и большим интересом к цифровым активам, я нахожу сегодняшнее истечение срока действия опционов на Биткойн и Эфириум на сумму 2,62 миллиарда долларов интригующим. Наблюдая за рынком в течение многих лет, я видел бесчисленное количество случаев, когда эти события приводили к временной волатильности, но в конечном итоге рынок всегда находил свое равновесие.

Сегодня истекает срок действия опционных контрактов на Биткойн и Эфириум на сумму около 2,62 миллиарда долларов. Это существенное событие может повлиять на краткосрочное поведение рынка, особенно с учетом того, что оба актива в последнее время пережили спад.

Трейдеры готовятся к возможным колебаниям, поскольку стоимость опционов на биткойн составляет примерно 2,02 миллиарда долларов, а стоимость Ethereum — около 598,99 миллиона долларов.

На что следует обратить внимание трейдерам в условиях Истечение срока действия опционов на сумму более 2,6 миллиарда долларов

Сегодняшние истекающие опционы на Биткойн и Эфириум демонстрируют незначительное снижение для Биткойна и увеличение для Эфириума по сравнению с показателями прошлой недели. Согласно данным Deribit, количество контрактов на биткойн-опционы, срок действия которых истекает сегодня, составляет 20 728, что ниже, чем 20 815 контрактов на прошлой неделе. С другой стороны, количество истекающих опционов Ethereum на этой неделе выросло до 174 863 контрактов по сравнению со 164 330 контрактами на предыдущей неделе.

Что касается Биткойна, то самая высокая потенциальная цена бедствия для опционов с истекающим сроком действия составляет около 110 000 долларов США. Кроме того, на каждые 100 опционов колл приходится около 87 опционов пут, а это означает, что интерес к бычьим позициям (колл) несколько выше, чем к медвежьим (путам). Это говорит о том, что инвесторы в целом сохраняют оптимизм в отношении Биткойна, даже несмотря на недавнюю коррекцию рынка.

Проще говоря, эквивалентные токены в сетях Ethereum ограничены максимумом около 3700 долларов США и имеют соотношение пут-к-колл около 0,48. Это указывает на то, что картина рынка этих токенов в некоторой степени сопоставима с тем, что мы видим здесь.

Максимальная болевая точка — это важнейший показатель, который часто определяет поведение рынка. Он представляет собой уровень цен, при котором большинство опционов истекают бесполезно.

Кроме того, тот факт, что коэффициенты пут-к-колл как для Биткойна, так и для Эфириума меньше 1, указывает на позитивный прогноз на рынке, поскольку все больше трейдеров делают ставки на рост цен. Однако, учитывая большое количество истекающих опционов, трейдерам и инвесторам следует подготовиться к возможным колебаниям или волатильности рынка.

Окончание периода опционов может вызвать повышенную волатильность рынка из-за изменения позиций трейдеров. Внимательно следите за движениями SPX и BTC, поскольку они могут отреагировать на меняющиеся рыночные условия.

Может ли истечение срока действия опционов стать катализатором восстановления рынка?

Я заметил интересную закономерность: истечение срока действия этих опционов совпадает с падением цены Биткойна примерно до 94 235 долларов. В настоящее время я вижу, что биткойн торгуется на уровне около 97 157 долларов, что представляет собой снижение почти на 4% по сравнению с открытием пятничной сессии.

Текущая максимальная точка дискомфорта для Биткойна находится на отметке около 101 000 долларов, что значительно ниже прогнозируемого уровня. И наоборот, Ethereum торгуется примерно по цене 3392 доллара, что превышает максимальную ожидаемую точку давления в 3700 долларов. Применяя принцип Max Pain, кажется, что и Биткойн, и Эфириум могут приблизиться к своим расчетным уровням, что предполагает потенциальную волатильность рынка в будущем.

Это происходит из-за гипотезы максимальной боли при торговле опционами, которая утверждает, что те, кто продает опционы, часто являются крупными организациями или опытными трейдерами. Учитывая их значительные ресурсы и влияние на рынок, они могут манипулировать ценой закрытия в день истечения срока действия до точки, вызывающей наибольшую боль (значительные потери) для держателей опционов.

Если Биткойн восстановится, он может вернуться к важной отметке в 100 000 долларов.

Пользователь на X указал, что ночные сессии не обещают ничего хорошего, но положительный результат все равно может быть, если многие опционы с истекающим сроком действия завтра окажутся бесполезными.

Между тем, трудно не заметить, что, хотя истечение срока действия опционов часто вызывает краткосрочные колебания цен, вскоре после этого рынки имеют тенденцию восстанавливать стабильность, поскольку трейдеры приспосабливаются к изменившимся ценовым условиям. Учитывая сегодня большой объем торгов, вполне вероятно, что аналогичная картина будет развиваться, возможно, формируя предстоящие тенденции на рынке криптовалют, особенно в преддверии выходных.

Смотрите также

2024-12-20 09:36